僅部分中小銀行推出短期、收益率剛過4%的理財產(chǎn)品

      本報見習記者 余俊毅

    年中歷年是銀行拉存款的重要節(jié)點，銀行為了攬儲往往會開展“花式營銷”，比如定存送禮返現(xiàn)金，或推出具有較高預期收益率的理財產(chǎn)品等。但今年年中，與往年相比卻顯得“靜悄悄”。

    近日《證券日報》記者走訪多家銀行發(fā)現(xiàn)，年中節(jié)點，銀行在攬儲行動上未見明顯“硝煙”，同時多家銀行理財產(chǎn)品收益率并無明顯調(diào)整，以前的“花式營銷”也難覓蹤影，僅有部分中小銀行推出了跨年中時點的短期理財產(chǎn)品，但收益率也剛跨過4%的門檻。

    年中銀行多數(shù)“不差錢”？

    以往每到季末年中，銀行會以更高的利率吸引資金以完成考核要求，也就是大家所說的“高息攬儲”。

    不過今年，記者走訪多家銀行發(fā)現(xiàn)，即使在端午節(jié)和年中雙重節(jié)點的疊加下，多數(shù)銀行的理財產(chǎn)品利率環(huán)比前一周并未有明顯變化。目前銀行固收類理財產(chǎn)品收益率基本都3%左右，幾乎很少有產(chǎn)品收益率超過4%。

    “目前市場上資金比較充裕，而且監(jiān)管對銀行高息攬儲的規(guī)定也越來越嚴格。所以我們年中不會再像以往推出特別的活動去吸收存款，而且近期固收類理財產(chǎn)品的預期收益率也基本維持在3%左右，收益率能達到4%以上的都是凈值型理財產(chǎn)品。”某股份行理財經(jīng)理對《證券日報》記著表示。

    不過，攬儲大戰(zhàn)也并非完全無蹤跡，在部分中小銀行身上有所體現(xiàn)。如某城商行在本月底推出了期限為7天的短期固收類理財產(chǎn)品，收益率達到了4.05%。另外一家城商行也推出了期限為7天、收益率4.2%的固收類理財產(chǎn)品。

    年中時點，資金中介信息群比往常更加忙碌。不過近日，一名資金掮客對《證券日報》記者抱怨“生意不好做”：“今年年中考核，中小銀行的口子卻少了很多，尤其是一些小銀行要不了很大的資金量，并且由于監(jiān)管的嚴格和銀行考核的改變，要中長期資金的越來越多。”

    西澤研究院高級研究員鄧宇對《證券日報》記者分析稱，今年以來銀行存款以及理財產(chǎn)品的收益率都呈現(xiàn)下降趨勢，過去一些“高息攬儲”的情況也逐漸偃旗息鼓了。這主要由三個原因造成，首先是央行一直在引導引導貸款利率普遍下行，那么存款利率也隨之下降；其次，今年以來監(jiān)管對于結(jié)構(gòu)性存款進行檢查，以防止資金空轉(zhuǎn)和套利，導致了利率的下調(diào)；最后，銀行凈值化理財產(chǎn)品的大量發(fā)行，同時其他互聯(lián)網(wǎng)理財收益率的斷崖式下降導致銀行的儲蓄存款結(jié)構(gòu)進一步優(yōu)化，有利于銀行攬存。

    整改不規(guī)范存款“創(chuàng)新”產(chǎn)品

    今年3月份，央行下發(fā)《中國人民銀行關于加強存款利率管理的通知》指出，各存款類金融機構(gòu)應嚴格執(zhí)行中國人民銀行存款利率和計結(jié)息管理有關規(guī)定，按規(guī)定要求整改定期存款提前支取靠檔計息等不規(guī)范存款“創(chuàng)新”產(chǎn)品；中國人民銀行指導市場利率定價自律機制加強存款利率自律管理，并將結(jié)構(gòu)性存款保底收益率納入自律管理范圍。中國人民銀行將存款類金融機構(gòu)執(zhí)行存款利率管理規(guī)定和自律要求情況納入宏觀審慎評估（MPA），同時指導市場利率定價自律機制將上述情況納入金融機構(gòu)合格審慎評估。

    從以往情況看來，結(jié)構(gòu)性存款產(chǎn)品和靠檔計息的定期存款都是銀行用來攬儲的利器，而央行專門針對兩類產(chǎn)品下發(fā)了規(guī)范通知，意在推動銀行加強存款利率管理，降低銀行負債成本。銀行存款以及理財產(chǎn)品的利率在年中時點也表現(xiàn)平穩(wěn)，也是政策引導的結(jié)果。

    據(jù)融360大數(shù)據(jù)研究院不完全統(tǒng)計（主要包括國有銀行、股份制銀行），6月15日到6月21日期間人民幣結(jié)構(gòu)性存款發(fā)行量85只，平均期限為159天，平均預期最高收益率為3.93%，環(huán)比下降11BP，連續(xù)6周下跌，今年以來首次降至4%以下。其中，國有銀行結(jié)構(gòu)性存款平均期限為146天，平均預期最高收益率為3.49%；股份制銀行結(jié)構(gòu)性存款平均期限為169天，平均預期最高收益率為4.47%。

    記者近日調(diào)查了多家銀行新發(fā)的結(jié)構(gòu)性存款產(chǎn)品發(fā)現(xiàn)，國有大行的結(jié)構(gòu)性存款期限在100天以下的，收益率普遍未超過4%。比如中國銀行上周發(fā)行的結(jié)構(gòu)性存款中，收益率超過4%的期限都在105天以上，其中收益率最高的一款結(jié)構(gòu)性存款產(chǎn)品是跟澳元兌美元匯率掛鉤的期限為105天，收益率在1.3%至4.1%的產(chǎn)品。

    而部分股份制銀行或中小行依然有利率較高的結(jié)構(gòu)性存款產(chǎn)品，比如某股份制銀行上周推出了一款與外匯掛鉤，起購金額1萬元，期限102天，預計最高收益率達10%的理財產(chǎn)品。

    中原銀行首席經(jīng)濟學家王軍在接受《證券日報》記者采訪時表示：“可以看出，近期監(jiān)管力度在加強，而未來金融管理部門仍將采取措施，進一步規(guī)范商業(yè)銀行行為，鼓勵向?qū)嶓w經(jīng)濟讓利，引導資金更好的支持實體經(jīng)濟發(fā)展。”