本報(bào)記者王雪兒 見習(xí)記者袁冠琳

    5月11日，A股市場迎來強(qiáng)勢(shì)上漲行情，三大指數(shù)全線飄紅并集體創(chuàng)下階段性收盤新高，市場做多情緒高漲，成交額顯著放大。

    Wind數(shù)據(jù)顯示，截至收盤，上證指數(shù)收?qǐng)?bào)4225.02點(diǎn)，上漲1.08%，創(chuàng)2015年7月1日以來收盤高點(diǎn)；深證成指收?qǐng)?bào)15899.30點(diǎn)，大漲2.16%；創(chuàng)業(yè)板指表現(xiàn)尤為亮眼，收?qǐng)?bào)3928.97點(diǎn)，大幅上漲3.50%，成功突破3900點(diǎn)整數(shù)關(guān)口。市場交投活躍，滬深北三市全天合計(jì)成交額達(dá)3.57萬億元，較前一交易日放量4897億元。

    針對(duì)今日盤面，共青城明達(dá)股權(quán)投資基金風(fēng)控總監(jiān)程榮慶在接受《證券日?qǐng)?bào)》記者采訪時(shí)表示，三大指數(shù)齊創(chuàng)新高，尤其是滬綜指一舉突破4200點(diǎn)整數(shù)關(guān)口，對(duì)多頭是極大的鼓舞。當(dāng)天行業(yè)板塊大面積飄紅，板塊個(gè)股掀起漲停潮，市場強(qiáng)勢(shì)明顯。

    電子板塊暴漲4.73%獲資金力挺AI算力驅(qū)動(dòng)行業(yè)高景氣

    板塊方面，電子板塊全天暴漲4.73%，主力資金單日凈流入535.66億元，中船特氣、興福電子、普冉股份等18只個(gè)股漲停。中原證券研報(bào)顯示，AI算力驅(qū)動(dòng)半導(dǎo)體景氣上行，全球半導(dǎo)體行業(yè)受益于AI基礎(chǔ)設(shè)施投資加速。根據(jù)Gartner預(yù)測，2026年全球AI基礎(chǔ)設(shè)施支出預(yù)計(jì)將突破1.3萬億美元。此外，AI推理與智能體應(yīng)用重塑算力結(jié)構(gòu)，CPU與GPU配比向1：1演進(jìn)，帶動(dòng)服務(wù)器CPU供給緊張與漲價(jià)預(yù)期。

    政策組合拳點(diǎn)燃做多熱情明確AI與能源協(xié)同發(fā)展路徑

    消息面上，5月8日，國家能源局會(huì)同國家發(fā)展改革委、工業(yè)和信息化部、國家數(shù)據(jù)局印發(fā)的《關(guān)于促進(jìn)人工智能與能源雙向賦能的行動(dòng)方案》提出，力爭到2030年，人工智能算力設(shè)施的清潔能源供給保障能力和能源領(lǐng)域人工智能應(yīng)用水平大幅提升，構(gòu)建人工智能與能源雙向賦能、深度融合的發(fā)展新格局。

    該方案從國家戰(zhàn)略層面明確了“人工智能與能源雙向賦能”的路徑，特別是“算電協(xié)同”的提出，為市場提供了清晰的投資主線，直接激發(fā)了做多熱情。

    “算電協(xié)同”成為新焦點(diǎn)通信與電力設(shè)備板塊共振走強(qiáng)

    在“人工智能與能源雙向賦能”的政策指引下，通信與電力設(shè)備板塊同步走強(qiáng)。通信板塊表現(xiàn)尤為強(qiáng)勢(shì)，全天上漲3.28%，三旺通信、通鼎互聯(lián)、光迅科技等6只個(gè)股漲停。電力設(shè)備板塊上漲1.60%，科威爾、寶光股份、禾望電氣等7只個(gè)股漲停。

    方正證券最新研報(bào)認(rèn)為，算電協(xié)同已上升為國家戰(zhàn)略，正推動(dòng)電力設(shè)備行業(yè)估值重塑。在算電協(xié)同場景下，儲(chǔ)能需求有望超越傳統(tǒng)獨(dú)立儲(chǔ)能，同時(shí)數(shù)據(jù)中心電力負(fù)荷與綠電需求持續(xù)增長，將驅(qū)動(dòng)行業(yè)加速發(fā)展。

    對(duì)于后市，江蘇天鼎咨詢分析師程超在接受《證券日?qǐng)?bào)》記者采訪時(shí)表示，算力與新能源行業(yè)均處于國家戰(zhàn)略強(qiáng)力支撐、技術(shù)驅(qū)動(dòng)需求裂變的關(guān)鍵期。兩者通過“算電協(xié)同”緊密耦合，共同構(gòu)成未來新質(zhì)生產(chǎn)力的核心底座。

（編輯 上官夢(mèng)露）